株式会社セントクリークゴルフクラブ

４ 【経営者による財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析】

(1) 経営成績等の状況の概要

当事業年度における当社の財政状態、経営成績及びキャッシュ・フロー（以下、「経営成績等」という）の状況の概要は次のとおりであります。

① 財政状態及び経営成績の状況

当事業年度におけるわが国経済は、新型コロナウイルスが第５類に引き下げられ、緩やかな回復傾向を取り戻しました。

ゴルフ業界においても場内でのイベント開催や企業様のコンペ開催などコロナ前の日常に大きく近づいた年でした。

また、夏の猛暑日が続いたことにより、来場敬遠や多くのゴルフ場で芝のコンディションを落としてしまうなどダメージを受けた１年でもありました。

このような環境の中、当社がリゾートトラストゴルフ事業株式会社に運営委託しているセントクリークゴルフクラブの業況は、当事業年度の来場者数63,483名（前期比2,342名減）となりました。会員来場者数は1,101名減少の34,559名（前期比3.1％減）、ゲスト来場者数は1,241名減少の28,924名（前期比4.1％減）となりました。

当事業年度の当社の売上高は、年会費収入とリゾートトラストゴルフ事業株式会社からの運営委託手数料と利益配分手数料収入等で構成されており、年会費収入は89,679千円（前期比0.5％増)、運営委託手数料は150,000千円（前期比8.0％減)、利益配分手数料収入は1,580千円（前期比71.6％減)、売上高は243,399千円（前期比6.4％減）となりました。

一方で販売費及び一般管理費は241,255千円（前期比5.4％増）となり、営業利益は2,144千円（前期比93.2％減)、経常利益は33,327千円（前期比46.0％減)、当期純利益は31,719千円（前期比41.5％減）となりました。

前事業年度末に比べ、資産は100,220千円増加の4,802,631千円、負債は68,501千円増加の252,777千円、純資産は31,719千円増加の4,549,853千円となりました。

運営においては、ティーイングエリアやグリーンの周辺を中心に風通しや日照確保のための伐採作業を行い、降雨時の水溜まりや小石対策としてSOUTHコース４番から７番ホール迄の４ホールのバンカー更新工事を行いました。また、混雑感のあったマスター室周辺の改修工事も行い、プレーヤーが安全に移動できるスペースを確保いたしました。設備投資につきましては、経年劣化による変電設備やレストラン内エレベーター、厨房機器などの更新等を行いました。

② キャッシュ・フローの状況

当社の資金状況は、当事業年度における現金及び現金同等物は前事業年度に比べ49,834千円減少し60,758千円となっております。

（営業活動によるキャッシュ・フロー）

当事業年度における営業活動による資金の増加は31,147千円（前事業年度は96,348千円の増加）となりました。これは、税引前当期純利益が33,327千円、減価償却費が42,969千円であったこと等によるものです。

（投資活動によるキャッシュ・フロー）

当事業年度における投資活動による資金の減少は125,076千円（前事業年度は166,851千円の減少）となりました。これは、有形固定資産の取得による支出が125,067千円であったこと等によるものです。

（財務活動によるキャッシュ・フロー）

当事業年度における財務活動による資金の増加は44,094千円（前事業年度は5,089千円の減少）となりました。これは、長期借入による収入50,000千円があったことによるものです。

③ 生産、受注及び販売の実績

当社はゴルフ場の管理を行っている会社のため、生産実績及び受注実績については該当事項はありません。

販売実績

(注)　主な相手先別の販売実績及び総販売実績に対する割合

(2) 経営者の視点による経営成績等の状況に関する分析・検討内容

経営者の視点による当社の経営成績等の状況に関する認識及び分析・検討内容は次のとおりであります。

なお、文中の将来に関する事項は、当事業年度末現在において判断したものであります。

① 財政状態及び経営成績の状況に関する認識及び分析・検討内容

当社の経営上の目標の達成状況を判断するための客観的な指標の経常利益は33,327千円となり、経営上の目標である黒字を達成しております。

資産合計は、4,802,631千円となり、前事業年度と比べて100,220千円の増加となりました。これは主にリース資産が66,435千円増加したこと等によるものです。

負債合計は、252,777千円となり、前事業年度と比べて68,501千円の増加となりました。これは主にリース債務が74,631千円増加、長期借入金が50,000千円増加する一方で未払金が54,663千円減少したこと等によるものです。

純資産合計は、4,549,853千円となり、前事業年度と比べて31,719千円の増加となりました。これは当期純利益を31,719千円計上したことによるものです。

経営成績については「第２ 事業の状況　４ 経営者による財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析　(1) 経営成績等の状況の概要　① 財政状態及び経営成績の状況」をご参照ください。

経営成績に重要な影響を与える要因については、「第２ 事業の状況　３ 事業等のリスク」をご参照ください。

② キャッシュ・フローの状況の分析、検討内容並びに資本の財源及び資金の流動性に係る情報

当社の資本の財源及び資金の流動性については、既存施設の維持・管理を目的とした設備投資に必要な資金及びその他の所用資金には手元資金を充当することを基本的な方針とし、必要に応じてグループ会社からの借入等による資金調達を行うこととしております。

なお、当事業年度末における有利子負債の残高は147,730千円、現金及び現金同等物の残高は60,758千円となっております。キャッシュ・フローについては、「第２ 事業の状況　４ 経営者による財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析　(1) 経営成績等の状況の概要　② キャッシュ・フローの状況」をご参照ください。

③ 重要な会計上の見積り及び当該見積りに用いた仮定

当社財務諸表は、わが国において一般に公正妥当と認められている会計基準に基づき作成しております。この財務諸表の作成にあたって必要と思われる見積りは合理的な基準に基づいて実施しておりますが、これらの見積り及び仮定に基づく数値は実際の結果と異なる可能性があります。財務諸表の作成にあたって用いた会社の見積り及び仮定のうち、重要なものは「第５ 経理の状況　１ 財務諸表等　(1) 財務諸表　注記事項　（重要な会計上の見積り）」に記載のとおりであります。